李炜

中银证券也认为，硅料供给紧张或于2022年缓解。

在中环股份和索比光伏网的邀请下，光伏业内顶尖的智能企业齐聚天津，召开了这样一场特殊的大会。而阳光新能源则通过不断强化的技术优势，一跃成为全球最大的光伏解决方案提供商。

这样的未来令人激动人心，据测算，要实现碳中和，中国需要保持平均每年200GW的光伏装机。笔者对各光伏企业智能化程度做了个简单的梳理。在华为的方案中，可以窥探到行业绿电、家庭绿电、全屋智能、绿色出行、智慧园区、智慧政务与智慧城市等方案，已经在不同条线上共同推进，未来很可能融合在一起，形成一个数字化的全联接超级平台。在智能化方面，如同三家外企与本土企业罗博特科的方向性差异，传统逆变器两强阳光与华为的路线也发生了不同的变化：华为的方案是通过智能实现光伏、电网乃至全部应用场景的全联接，在碳中和的大背景下，光伏场景化将很快迎来爆发期;阳光电源集团旗下的阳光新能源则侧重数字化为技术本身服务，不断提升技术水平和解决方案实力。顺带一提，目前一些基金公司招人更倾向于招聘理工科而非金融背景的人才，也是和这个原因类似：工科更难补课。

在实体厂房之外，中环与合作伙伴还搭建了数字孪生的虚拟工厂。2015年起，中环花了六年的时间，将以前几十年的晶硅材料经验，完成了自动化到智能工厂的过渡。按照当前组件价格测算，0.1476元/千瓦时电价无法实现盈利。

因多晶硅、组件价格过快上涨，业内已经出现部分光伏电站项目暂停现象这一增长主要归功于欧洲对老化的光伏设备进行的改造，以及德国、荷兰等重点市场的蓬勃发展。阳光电源以18%的市场占比成为了拉丁美洲最大的逆变器供应商。其中阳光电源一季度实现营收33.47亿人民币，同比增长81.24%，实现归母净利润3.87亿元。

需要特别提出的是，本文中的统计数据为伍德麦肯兹根据各企业提供的出货数据、市场&项目公开信息整理，以交流端MW总量进行排名，不包含逆变器供应商的收入排名。上半年，逆变器制造业遭遇了全球范围内的芯片短缺和原材料涨价，时至六月，缺芯情况还在不断加剧，部分欧美原厂芯片的交期长达26-52周，国产替代产品的交期同样不容乐观。

中东和非洲地区在去年总计有5.584GW的逆变器出货，同比增长仅2%。图片：2020年全球变器供应商出货占比排名。此外，特变电工、首航新能源和科华数据等三家中国企业也进入了排名前二十。与2019年相比，出货量增长了17%。

2021年，在Covid-19疫情持续反复的情况下，光伏逆变器行业迎来更多挑战。2020年，美国占全球逆变器出货量的17%，是仅次于中国的第二大市场。SMA的市场份额从2019年的8%略微下降到了2020年的7%，但仍旧以较大优势排在第三位。根据美国市场研究机构伍德麦肯兹在六月发布的2020全球光伏逆变器供应商市场排名显示，2020年，全球光伏逆变器出货量猛增至185GW(AC)，同比增长超过40%。

仅华为和阳光电源的出货量占比就达到了亚太地区总量的51%。图片：2020年亚太地区变器供应商出货占比排名。

从历年累计出货数量来看，华为和阳光电源均已累计出货超过100GW，是名副其实的领军品牌。华为、阳光电源、上能、锦浪、古瑞瓦特和固德威占据出货前六名。

SMA、华为和阳光电源分别占据了市场份额的29%、24%和20%。Covid-19疫情的影响以及2020年国际油价大跌是该地区增长缓慢的主要原因。逆变器出货量的增长可以部分归功于安全港规则的实施以及国内光伏装机的增长。此外，越南、印度市场均有不同程度的增长。此外，海运成本飙升和全球光伏项目由于供应链涨价导致的放缓都给逆变器出货带来了压力。2020年，华为在全球的市场份额相对稳定，保持在23%左右。

美国以30GW左右的出货量排在了第三大市场。阳光电源的市场占比则提高到了19%。

来源：伍德麦肯兹欧洲地区的出货量约为33.49GW，成为2020年第二大市场。来源：伍德麦肯兹2020全球光伏逆变器出货TOP10在全球逆变器出货排名前十中，有六家来自中国的供应商。

欧洲地区逆变器出货排名前三与全球排名一致，需要指出的是，2020年阳光电源在欧洲地区的份额增长极快，上升了7个名次，从而排在了第二名的位置。其中仅中国就占了全球出货量的约30%。

它们分别是：华为、阳光电源、古瑞瓦特、锦浪科技、上能电气和固德威。虽然就目前来看，二季度数据可能出现小幅波动，但在实现全球碳中和目标的大趋势下，光伏发电仍是最低成本的清洁电力来源之一，光伏制造业也将克服短期内的供应难题，实现长期范围内的降本增效。在这一市场，出货前十的供应商中除了排在第七的Fimer和第九位的SMA以外，全部被中国品牌包揽。尽管如此，随着阳光电源、锦浪、固德威、科华、上能等多家中国逆变器上市公司发布的一季度财报显示，中国主要逆变器企业的营收、净利润等经营指标都取得了较为强劲的增长。

来源：伍德麦肯兹全球重点市场：亚太、欧洲、美国成为出货前三大市场亚太地区很明显成为了2020年最大的逆变器市场，其100.92GW的出货量与2019年相比增长了近50%。拉丁美洲在过去的一年由于疫情影响，很多光伏项目遭遇了延期，但是逆变器出货量达到了13.83GW，占据全球出货量的7%。

同时，供应商集中占比还在加剧，TOP10的光伏逆变器供应商占据了80%的市场份额，同比增长4%。华为、阳光电源和SMA牢牢占据出货量前三的市场主导位置，Power Electronics 依旧排在第四位。

图片：2012-2020年全球前十逆变器供应商的出货数据统计。同一时期，SMA发布一季度财报显示逆变器出货约为3.4GW，销售额折合人民币18.66人民币，经营数据优于去年同期。

这对部分厂家特定型号的逆变器造成了涨价压力，并在很大程度上拉长了产品供货周期。如与企业实际出货量有误差，仅供参考图片：2020年全球变器供应商出货占比排名。仅华为和阳光电源的出货量占比就达到了亚太地区总量的51%。

尽管如此，随着阳光电源、锦浪、固德威、科华、上能等多家中国逆变器上市公司发布的一季度财报显示，中国主要逆变器企业的营收、净利润等经营指标都取得了较为强劲的增长。如与企业实际出货量有误差，仅供参考。

虽然就目前来看，二季度数据可能出现小幅波动，但在实现全球碳中和目标的大趋势下，光伏发电仍是最低成本的清洁电力来源之一，光伏制造业也将克服短期内的供应难题，实现长期范围内的降本增效。阳光电源的市场占比则提高到了19%。

2020年，华为在全球的市场份额相对稳定，保持在23%左右。其中仅中国就占了全球出货量的约30%。